ODDLPRICE函数用于计算末期付息日不固定的面值¥100的有价证券(长期或短期)的价格。ODDLPRICE函数的语法如下。


ODDLPRICE(settlement,maturity,last_interest,rate,yld,redemption,frequency,basis)

其中参数settlement为证券的结算日,即在发行日之后,证券卖给购买者的日期。maturity为有价证券的到期日,即有价证券有效期截止时的日期。last_interest为有价证券的末期付息日。rate为有价证券的利率。yld为有价证券的年收益率。redemption为面值¥100的有价证券的清偿价值。frequency为年付息次数。如果按年支付,frequency=1;按半年期支付,frequency=2;按季支付,frequency=4。basis为日计数基准类型。

典型案例

已知债券的结算日、到期日、末期付息日、息票利率、收益率、清偿价值等信息,计算这些条件下末期付息日不固定的面值¥100的有价证券(长期或短期)的价格。基础数据如图17-81所示。

步骤1:打开例子工作簿“ODDLPRICE.xlsx”。

步骤2:在单元格A11中输入公式“=ODDLPRICE(A2,A3,A4,A5,A6,A7,A8,A9)”,用于计算对于上述条件下的债券,末期付息日不固定的面值¥100的有价证券(长期或短期)的价格。计算结果如图17-82所示。

Excel 应用ODDLPRICE函数计算每张票面为¥100最后一期为奇数的证券的现价-Excel22

图17-81 基础数据

Excel 应用ODDLPRICE函数计算每张票面为¥100最后一期为奇数的证券的现价-Excel22

图17-82 计算结果

使用指南

settlement、maturity、last_interest和basis若非整数将被截尾取整。如果settlement、maturity或last_interest不是合法日期,函数ODDLPRICE返回错误值“#VALUE!”;如果rate<0或yld<0,函数ODDLPRICE返回错误值“#NUM!”;如果basis<0或basis>4,函数ODDLPRICE返回错误值“#NUM!”。几个日期参数的大小必须满足日期条件maturity>settlement>last_interest,否则,函数ODDLPRICE返回错误值“#NUM!”。